投资全球更要投资自己
我的订阅

北京开始封城,中西部黑色库存降库明显放缓【复盘监测日报0617-总第440期 】

作者: 对冲研投

 


策略关注度的等级说明
5星:十分强烈推荐关注;
4星:强烈推荐关注;
3星:十分值得关注;
2星:值得关注;
1星:可以关注

 

今日要点

1. 北京:对所有小区全面实行严格封闭式管理
2. 巴西新增新冠肺炎确诊病例34918例,成全球第2个确诊数超90万国家
3. 财政部:2020年中央一般公共预算收入预算数为82770亿元,比上年执行数下降7.3%
4. 原油、硅铁涨逾3%、鸡蛋创2017年6月以来新低
5. 9月豆油-棕榈油价差614(-52),创逾三个月来新低
6. 钢谷网:本周建材社会库存总量环比下降1.85%,厂库环比上升10.24%,产量下降0.88%
7. ITS:印尼5月棕榈油出口量降至167万吨
8. 美国至6月12日当周API原油库存增加385.7万桶,远高于预期
今天鹰眼监测日报带你一文读透期现市场。

一、策略跟踪

1、郑棉9-1价差6月17日收盘为-520,较上个交易日涨15,较策略发布日涨20,期间最大跌幅25点。
策略编号:20200524:郑棉9-1反套
变化监测:-
其他相关资讯:
(1)棉花&棉纱市场监测日报:6月16日美国宏观数据向好提振美棉,内外棉盘面价差略扩,关注明日美棉出口周报

2、铁矿石9-1价差6月17日收盘为75.5,较上个交易日跌4点,较策略发布日涨22点,期间最大涨36点。
策略编号:20200517:铁矿9-1正套
变化监测:-
其他相关资讯:
(1)因海岬型船和巴拿马型船需求走强,BDI指数创近六个月来新高

3、甲醇9-1价差6月17日收盘为-154,较上个交易日跌7点,较策略发布日涨20点,期间最大涨35点。
策略编号:20200607:甲醇9-1正套
变化监测:-
其他相关资讯:

二、今日期货市场重要变化

1. 单边价格及增仓持仓异动(主力合约)
(1)6月17日,价格涨幅前三:原油2008(3.44%)、硅铁2010(3.14%)、沪锌2007(2.01%);跌幅前三:鸡蛋2009(-1.62%)、铁矿2009(-1.22%)、豆二2007(-0.91%)。
(2)增仓前三:郑醇44293手、螺纹29285手、棕榈27346手。减仓前三:铁矿45751手、豆粕9641手、沪铝9180手。

2.价差组合异动
(1)螺纹2010-2101价差升水149,较上个交易日缩小5,创一个月来新低。
(2)硅铁2009-2101价差升水146,较上个交易日扩大24,创今年度新高,为五年同期高位。
(3)9月菜油/菜粕比价3.2,较上个交易日扩大0.03,创逾三个半月来新高。
(4)9月豆油-棕榈油价差614元/吨,较上个交易日缩小52,创逾三个月来新低。

3. 基差率排名(基差率公式:(现货-期货)/现货)
期货贴水:沥青(23.18%)、聚丙烯(18.49%)、塑料(15.75%)
期货升水:鸡蛋(-32.67%)、豆一(-16.81%)、甲醇(-11.89%)

4. 资金变化(单位:万元)
流入资金前三:棕榈(187179.5)、焦炭(166995.28)、豆油(153938.83)
流出资金前三:铁矿石(-346186.21)、玻璃(-28884.37)、豆粕(-24951.08)

三、重要事件、数据及相关逻辑跟踪

1、北京:对所有小区全面实行严格封闭式管理
2、巴西新增新冠肺炎确诊病例34918例,成全球第2个确诊数超90万国家
3、财政部:2020年中央一般公共预算收入预算数为82770亿元,比上年执行数下降7.3%
4、钢谷网:本周建材社会库存总量环比下降1.85%,厂库环比上升10.24%,产量下降0.88%
5、中国宝武集团董事长陈德荣:五年内在鄂新增投资两百亿元
6、因海岬型船和巴拿马型船需求走强,BDI指数创近六个月来新高
7、瑞银:铜市场将在2020年下半年进入短缺
8、ITS:印尼5月棕榈油出口量降至167万吨
9、棉花&棉纱市场监测日报:6月16日美国宏观数据向好提振美棉,内外棉盘面价差略扩,关注明日美棉出口周报
10、美国至6月12日当周API原油库存增加385.7万桶,远高于预期
11、100%成交!中储粮玉米再遭疯抢
12、1万吨中央储备冻猪肉来了,年内累计投放量将达39万吨
进入鹰眼快讯查看完整信息:m.bestanalyst.cn/yantoumo

四、今日值得关注的研报逻辑&观点

1、北京京粮油脂巴福静:美豆上涨的动力更多来源于天气及中国采购
在6月16日由中信期货研究部农产品组举行的农产品下半年行情展望会议上,北京京粮油脂有限公司巴福静认为:美豆上涨的动力更多来源于天气及中国采购。国内需求向好,更多看豆粕基差。对未来基差不是特别看空。
蛋白市场:1、从基差的角度第三季度表现仍不会太好,正常9月后期可能会发生改善,10-11月份基差偏强;2、从价格表现看,国内看不到主动上涨理由,对美豆种植区天气要非常关注;3、当前市场不确定较大,如果天气出问题,出现3500以上的价格都不意外,如果没有问题,还会有创年内新低的机会,这是两个极端;4、因为中美问题导致的物流结构发生变化,需要关注对品种原有价格规律的冲击。
油脂市场:1、原油价格的止跌上涨基本确定了油脂的底部,只是回升之路会比较坎坷;2、从现在了解的数据看,美国生物柴油影响可能没有预期那么大,而且国内植物油消费也没有预期中那么大量的下降,油脂市场很可能疫情期间受到了过度的打压;3、当前油脂市场出现了多方面的错配,各方因素均形不成共振,地区之间差异也比较明显;应对这么多不共振的因素不如想法单一点,就是考虑低价这一因素,然后就是根据价格模型跟随好节奏。

2、中信建投期货:当前油脂单边仍面临着两难抉择,预计短期以震荡偏强为主
6月16日中信建投期货发布评论,在昨日出现较大幅调整后,今日油脂随盘反弹明显,但仍未偏离此前震荡区间。原油在近几日调整后企稳,令市场情绪随之转向稳定。虽然马棕6月阶段性出口良好有提振,但疫情二次爆发及印度调整关税的隐忧可能削弱产地良好出口持续性,此外印尼很可能无法完成此前960万千升的掺混配额,2020年全球需求下滑亦难避免。当前油脂单边仍面临着两难抉择,下方空间虽有限,但短期缺乏新增利好,上行突破动能并不足,预计短期以震荡偏强为主,马棕油主要运行区间2200-2400,P2009合约4660-5100附近,豆油预计仍相对偏弱。

免责声明


报告中的信息、意见等均仅供查阅者参考之用,并非作为或被视为实际投资标的交易的建议。投资者应该根据个人投资目标、财务状况和需求来判断是否使用报告之内容,独立做出投资决策并自行承担相应风险。

写评论

icon-emoji表情