FM-Radio
请各位听众升级为见闻最新版APP，以便成功收听以下音频。
抢先洞悉投资趋势，专业赋能助您前行！欢迎收听CFA协会特约播出见闻早餐。
市场概述
市场等待美联储11月会议纪要，明年3月降息预期概率升至30%。三大美股指连续两日集体收涨、创三个多月新高，标普纳指五连阳，标普脱离技术位调整区间，纳指涨超1%，发布财报前的英伟达和前OpenAI CEO加入的微软均涨超2%、创历史新高。
二十年期美债标售需求强劲，中长期美债收益率盘中转降，十年期收益率一度下破4.41%，开始靠近9月下旬以来低位。美元指数三连阴，又创两个多月新低，日元盘中涨1%靠近148，创一个多月新高。
原油连日反弹但涨势缓和，收涨超2%，继续脱离四个月低位。黄金两连跌，继续跌离一周多来高位。伦铜涨近2%，两连涨至两个多月高位。
中国市场方面，北证50收涨超3%，港股科指收涨超2%。美股时段，中概股跑赢大盘，中概股指盘中一度涨4%、收涨3.6%，小鹏汽车涨超8%，京东、百度、腾讯、拼多多涨超3%。在岸与离岸人民币盘中均涨破7.17元、涨超500点创三个多月新高。
要闻
中国11月“不降息”，1年期、5年期LPR均维持不变。
小米业绩逆势猛增，三季度营收、净利超预期，单季度盈利创近两年新高；电话会：AI技术应用缩短换机周期，小米汽车明年上半年量产目标不变。
美债扛过艰难大考，20年期国债标售好于预期，海外需求强劲，美股及长期美债盘中拉涨。
微软官宣，前OpenAI CEO Altman和前总裁Brockman将加入，领导新AI团队；OpenAI三天内任命第三位CEO；几乎所有OpenAI员工威胁离职，除非董事会辞职，让Altman回归。
市场收报
美股：道指涨0.58%，标普500指数涨0.74%，纳斯达克涨1.13%。
欧股：欧洲STOXX 600指数收涨0.1%，创两个月收盘新高。德国DAX 30指数收跌0.11%。法国CAC 40指数收涨0.18%。英国富时100指数收跌0.11%。
A股：沪指收报3068.32点，涨0.46%。深成指收报10022.70点，涨0.43%。创业板指收报1992.97点，涨0.32%。
债市：到债市尾盘，美国10年期基准国债收益率约为4.42%，日内降近2个基点；两年期美债收益率约为4.91%，日内升约2个基点。
商品：WTI 12月原油期货收涨1.71美元，涨幅2.25%，报77.60美元/桶。布伦特1月原油期货收涨1.71美元，涨幅2.12%，报82.32美元/桶。COMEX 12月黄金期货收跌0.22%，报1980.30美元/盎司。 LME期铜收涨164美元，涨超1.98%，报8430美元/吨。 LME期铝收涨38美元，涨超1.72%，报2246美元/吨。
要闻详情
国内宏观
担任中央金融委员会主任的国务院总理李强主持召开中央金融委员会会议，审议推动金融高质量发展相关重点任务分工方案。会议强调，要着力提升金融服务经济社会发展的质量水平，在保持货币政策稳健性的基础上，加大对重大战略、重点领域和薄弱环节的支持力度，围绕做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融五篇大文章，抓紧研究出台具体政策和工作举措，把握好时机、节奏和力度，扎实推动金融业开放行稳致远，促进金融业更好发展壮大。
中国11月“不降息”，1年期、5年期贷款市场报价利率（LPR）均维持不变。分析认为，年内已进行两次降息，经济基本面整体延续改善，11月金融数据也超出预期，短期内政策利率无进一步下调必要。在MLF大幅超额续作的背景下，短期降准的空间也被缩窄。
国内公司
小米业绩逆势猛增，三季度营收、净利超预期，单季度盈利创近两年新高；电话会：AI技术应用缩短换机周期，小米汽车明年上半年量产目标不变
小米三季度收入近6个季度首次同比增长，单季盈利创近两年新高，同比增长182.9%。小米智能手机业务收入为人民币416亿元，同比增长4.0%。全球智能手机出货量排名前三，市占率为14.1%，同比提升0.5个百分点。
业绩电话会上，小米集团合伙人兼总裁卢伟冰表示，今天的小米是状态最好的小米，小米将加大AI方面的投入，海外市场存在巨大空间，将继续精细化运营，坚定走高端化战略。
奥园债务重组再生波澜，遭平安反对。平安海外对奥园的境外重组计划提出公开反对，也是该听证会上唯一公开反对的债权人。
海外宏观
美债扛过艰难大考，20年期国债标售好于预期，海外需求强，美股及长期美债拉涨。美国财政部进行规模160亿美元的20年期美债标售，得标利率4.780%，较前次10月19日的5.245%历史新高明显回落，投标倍数2.58，略低于前次的2.59。包括央行等海外官方机构及私人投资者在内的间接购买人获配比率74%，为6月以来最高。
OPEC+会议前夕，拜登顾问：美国相信阿拉伯国家不会再次“石油武器化”。“尽管中东地区对以色列围困和轰炸加沙的愤怒与日俱增，但相信阿拉伯石油生产国不会将能源武器化。”
“阿根廷特朗普”赢得大选，此前称要全面“美元化”。胜选的极右翼选举联盟“自由前进党”候选人米莱留着类似美国前总统特朗普狂野发型。他此前承诺将采用所谓的“经济休克疗法”：“烧掉”央行，废除比索，全面转向“美元化”，大幅削减开支。
AI主题相关
OpenAI董事会争取Altman回归的谈判看来破裂，纳德拉官宣：Altman、Brockman将加入微软。微软CEO纳德拉宣布，OpenAI的前CEO Sam Altman和前总裁Greg Brockman将领导微软新的高级AI搜索团队，纳德拉表示，微软致力于与OpenAI的合作，并将迅速采取行动，为Altman 和 Brockman 提供“他们成功所需的资源”。虽然微软没有帮助Altman成功重返OpenAI，但至少保住了Altman，没有让他进入谷歌或亚马逊。
OpenAI三天内任命第三位CEO，混乱中接管的Emmett Shear是Altman的老同学，硅谷“隐秘的大人物”，也是AI领域的的保守派。Altman谈判失败，OpenAI将聘请Shear担任CEO。
几乎所有OpenAI员工威胁离职，除非董事会辞职，让Altman等人回归。超过700名OpenAI员工、占员工总数九成以上的员工联名致信抗议，威胁除非目前所有董事会成员辞职，并让前CEO Altman复职、前总裁Greg Brockman也重新归位，否则他们可能追随Altaman跳槽微软。信中称，微软已经向他们保证，所有OpenAI的员工都能在微软获得岗位。OpenAI联合创始人、首席科学家兼董事会成员Ilya Sutskever也在这封信里签了名。
又一AI公司坏消息：C3.ai爆出多部门裁员，股价盘中跳水跌超10%。
海外公司
安永或放弃入驻二十年的伦敦总部。这是新冠疫情后居家办公风潮冲击办公楼租赁市场的体现。入驻伦敦More London大楼总部二十年来，安永在英国的员工扩大近三倍，到去年超过2.1万人，逾1.35万人在伦敦工作。此前，汇丰和英国顶级律所高伟绅都已将总部迁出金融中心金丝雀码头。
花旗20年来最大组织架构调整开启，高层先清洗，将裁超过300名高级经理，占该职级总人数的超过10%。
美国政府或将让币安支付40亿美元了结刑事指控。 那将是有史以来最大的加密货币刑事案罚款之一。
行业/概念
1、HBM | 据科技媒体报道，台积电正大举扩充SolC系统整合单芯片)产能，正向设备厂积极追单，预计今年底的月产能约1900片，明年将达到逾3000片，2027年有机会提升到7000片以上。台积电SolC是业界第一个高密度3D小芯片堆叠技术，公司扩产此举主要意在应对AI等领域的旺盛需求。
点评：另悉，SK海力士已开始招聘逻辑芯片 (如CPU、GPU) 设计人员，计划将HBM4通过3D堆叠直接集成在芯片上。SK海力士正与英伟达等多家半导体公司讨论这一新集成方式。TrendForce认为，高端AI服务器GPU搭载HBM芯片已成主流，2023年全球搭载HBM总容量将达2.9亿GB，同比增长近60%。SK海力士预测，HBM市场到2027年将出现82%的复合年增长率。
2、卫星互联网 | 11月20日，上海市政府官网发布《上海市促进商业航天发展打造空间信息产业高地行动计划 (2023-2025年)》，提出到2025年，培育5家具备科创板上市条件的硬核企业，实现空间信息产业规模超2000亿元。在产业生态方面，将打造商业航天创新模式探索搭建卫星数据交易、数据共享、数据分析与应用一体化平台。
点评：招商证券认为，我国商业航天从2015年正式开始发展，在可回收火箭、一箭多星与低成本低轨卫星等多个领域均取得了显著成果受益于星链商业模式的成功、大国安全的需要及中国星网集团的成立，中国卫星互联网或将进入加速发展阶段。
3、人形机器人 | 近日，人形机器人领域动作频发。深开鸿与乐聚机器人宣布，推出首款基于开源鸿蒙的KaihongOS人形机器人。特斯拉也加大了人形机器人业务的招聘力度，近期已添加多个与相关新职位招聘。特斯拉CEO马斯克此前透露，特斯拉已制作了大约10个Optimus机器人，预计在11月进行行走测试。
点评：广发证券认为，2023年是人形机器人产业化进程中的重要时间节点，从软件和硬件上来看，当前时点刚好是各项技术大突破的交汇点，无论是精密控制零部件方案的迭代升级，还是GPT大模型的不断进步，都让人形机器人产业化的“破晓时刻”更近了一步。
4、脑机接口 | 据报道，脑机接口产业联盟最新消息，脑机接口产品第三方评测工作正式启动。评测项目包括脑信号采集技术、脑状态监测反馈应用、脑意图识别反馈应用。评测对象包括；脑信号采集设备、脑状态监测反馈应用产品、脑意图识别反馈应用产品。
点评：脑机接口是一种在大脑与外部环境之间建立的全新的不依赖于外周神经和肌肉的交流与控制通道，可实现大脑与外部设备的直接交互。据了解，目前脑机接口技术已经广泛应用到医疗、教育、康养、安全生产、娱乐等场景，产业正处于快速发展阶段。
5、碳陶瓷刹车 | 据报道，11月20日消息，特斯拉ModelSPlaid碳陶瓷刹车套件上架中国官网，可以让ModelSPlaid车型实现更佳的性能表现，售价109494元。在赛道驾驶过程中，该套件提供更强大的制动力与耐热性，增强车辆赛道稳定性以提升赛道圈速，车辆也将可以解锁322km/h的最高极速。该套件包括全新的一体式锻造卡钳、碳陶瓷制动盘、高性能刹车片以及赛道专用制动液。其中，制动盘采用3D矩阵式设计与连续碳纤维材料，增加强度并提升热管理效率。
今日要闻前瞻
英伟达、快手、名创优品公布财报。
美国10月成屋销售。
英国央行行长讲话。
<全文完>
专业赋能 径向成功，CFA协会祝各位CFA持证人和考生们还有各位听众朋友们，新的一天万事顺意！
