8月首个交易日，主板强势反弹，核心力量当属此前跌跌不休的“茅指数”概念。
截止发稿，上证50的涨幅超过2.4%，遥遥领先三大指数。
机械茅涨停，茅台日内上演大振幅
“机械茅”三一重工早盘一路强势走高涨停封板，今日之前的5个多月的跌幅已接近50%。
其次是主板茅龙头贵州茅台，全天上演近8个点振幅，公司早盘盘中一度跌逾3个点，截止发稿涨近4个点。
在其带动下，白酒板块全线反弹，板块大涨逾4.8%，皇台酒业、酒鬼酒强势涨停，众兴菌业等悉数大涨。
券商强势反弹
另一股力量则来自于券商，板块今日涨幅超过5%；个股中，东方证券涨停，广发证券、东方财富、兴业证券等涨超6%。催化上，沪深两市成交额连续第9个交易成交额破万亿。
中信证券认为两类券商弹性较大，一是具备财富管理核心竞争力的精品券商，居民财富持续入市是今年证券业所面临的最大业务增量，此类券商有望通过基金代销、资产管理等业务的发展，走出差异化的发展道路，实现较大的业绩弹性；二是头部券商，在培育航母级券商的政策导向下，头部券商将在财富管理、投资银行、衍生品交易等领域集聚市场资源，长期成长性占优。
海螺水泥接近涨停
建材水泥板块是上周北上资金增持最多的行业；今日，海螺水泥便强势大涨，一度从水下拉升至涨停。消息面上，除了北上大举增持之外，近期由于大雨影响，安徽多地水泥厂家上调水泥价格。
另外，天风证券指出，水泥行业下半年走势或有好转，一方面上半年政府专项债券合计新增额度为1.0万亿，距全年3.65万亿的发行目标仍有2.65万亿额度待发行，预计下半年专项债审批或加快，且降准释放长期资金约1万亿元，或有助于下游资金面改善，旺季水泥价格反弹仍可期，同时因去年下半年基数较低，企业业绩同比存超预期的可能。
天风证券同时认为，目前水泥企业估值已达近几年新低，在碳中和及碳达峰目标下，供给端高能耗小企业预计加快出清，大企业市占率将进一步提升，估值存修复的机会。
8月风格可能重新平衡
周末，中信宏观研报称预计在8月份，A股市场的极端分化将接近尾声，成长和价值将重归均衡。
中信认为，首先，内外情绪负面共振的高峰已过，投资者前期对行业政策的预期过于悲观，市场过度反应；国内行业政策更重长远，是规范性而非颠覆性的，政策认知纠偏后，投资者情绪将缓慢修复。
其次，近期市场资金的羊群效应走向极致，增量资金建仓和存量资金仓皆集中于成长制造，极端分化下强势板块的流动性虹吸效应明显，8月份受市场流动性整体紧平衡的约束渐强，市场结构将由极端分化重归均衡。
配置上，中信一方面建议在成长板块里从高位的赛道转向相对低位的赛道，包括军工、5G、
通信设备龙头。另一方面，可以逐步提前左侧布局当下估值调整非常充分的部分消费和医药板块，包括汽车、服务机器人、服装、珠宝饰品、啤酒、次高端白酒、医美等。
