对话华西汽车首席崔琰（下）｜智能变革浪潮下汽车供应链的创新与重塑
- 如何建立汽车行业的研究框架？如何把握行业细分领域的研究要点？
- 特斯拉等新势力入局，对于汽车行业商业模式、供应链体系乃至行业估值带来哪些变化？
- 2022年随着PPI以及上游原材料价格的回落，如何展望汽车行业&零部件领域的机会？
汽车工业正在经历百年来未有之大变革，正处于由机械制造定义的时代迈向电动智能定义的时代，电动化、智能化、网联化等创新技术将推动汽车从生产制造到服务环节的全链变革。作为能源变革与信息变革的交汇点，电动智能汽车将成为继 PC、智能手机后的第三代智能移动终端，重新定义人类生活与出行方式。
见闻大师课推出《掘金汽车电动智能变革》，特邀华西证券汽车行业首席分析师崔琰，带你一同深度解析智能汽车产业链，挖掘汽车行业电动智能变革中的机会。
在本次大师课中，她将从汽车产业正在经历的变革说起，解析汽车股的投资思路及其成长性和周期性的本质。在本轮的汽车产业大变革中，电动化引领了上半场，智能化将主导下半场。崔琰老师将深入解析智能汽车产业链，详细梳理智能驾驶与智能座舱的产业
作为下一个移动智能终端，智能座舱有望率先渗透迭代，这其中有哪些增量部件提供商将充分受益？传统部件有哪些从1到N的重塑机会？哪些细分赛道有望突破带来从0到1的创新机会？挖掘零部件行业成长股的核心是什么？……崔琰老师将在《掘金汽车电动智能变革》的课程中带你一同深入探讨和学习，挖掘汽车电动智能变革中的产业机遇与投资机会。
本期大师对话录特邀崔琰女士围绕汽车行业的智能化变革展开分享，分上下两集，本篇为对话下半部分，更多更详细的课程解读，欢迎加入崔琰大师课《掘金汽车电动智能变革》。
对话提纲
- 汽车产业是制造业的重要支柱，是一个具有周期成长性行业，如何理解这种周期成长性？我们又该如何研究和抓住汽车行业周期性与成长性？
- 在看制造业很多领域，“需求定方向，供给定格局”，我们先看需求景气。对于明年2022的汽车产业的销量,以及新能源汽车的销量如何预测的？这其中又有哪些机会值得关注？
- 新能源汽车的高速增长，意味着汽车的电动化正在加速渗透，最新的渗透率已经接近20%，电动汽车也是未来汽车智能化的重要载体。为什么说2021是智能汽车的元年？目前的行业几类玩家的竞争格局？未来智能汽车最值得关注的领域有哪些？
- 回顾过去10年，伴随着全球数字化浪潮以及硬件计算能力的上升，消费电子市场迎来了以智能手机为核心的创新周期。展望未来10年，智能汽车能否有望复制智能手机的创新与变革？智能手机的发展历程有哪些值得借鉴？
- 如果对标智能手机的发展历程，智能手机供应链走出了像舜宇光学和立讯精密这样的龙头企业。在智能汽车这样一个大赛道上，未来有哪些领域有望诞生这样的增量型、平台型供应链龙头？
- 从分工专业化走向垂直整合模式，谁会成为智能汽车行业的富士康（代工制造）、苹果安卓（操作系统）、高通英伟达（芯片）？
- 在智能汽车时代，汽车的供应链体系会发生哪些变革？
- 智能汽车时代，汽车行业的商业模式会发生哪些变化？汽车销售模式上又会发生什么变化？
- 一台传统的汽车制造过程需要4-5万个零部件，在未来的智能汽车时代，汽车零部件领域会发生哪些变革？这其中有哪些机会值得关注？
- 明年，随着PPI和上游原材料的价格回落，对汽车板块如何展望？最看好哪几个细分领域？
- 汽车行业的研究框架？这样框架是如何一步步建立起来的？
- 回首过去的研究生涯，有没有经历哪些重大的关键节点？能不能给大家分享下当时的经历和感悟，为什么对这些事件记忆深刻？
- 缺芯是今年制约汽车销量增速放缓的重要原因，本轮汽车缺芯是什么原因造成的？目前行业的缺芯是否已经缓解？中国汽车零部件供应商从中能够获得哪些启示？
- 11月，产量不足60辆的美国皮卡公司Rivian登陆纳斯达克，一度成为市值排名全球前三的车企，其最大亮点是押注滑板式底盘平台，崔总如何看待这一汽车底盘架构的变革？其市值是否被高估？