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播音 | 田东
市场概述
美股大幅震荡，道指标普反弹未果，道指连跌六日、标普逼近熊市，均刷新去年3月来新低，纳指勉强收涨但纳指100收跌，盘中所有股指均创52周新低。明星科技股全体入熊，新能源车概念股波动较大，热门中概股表现好于美股大盘，疫情时的“散户逼空股”异动跳涨。鲍威尔重申激进加息论调，美股期指盘后齐跌。避险需求推动，美债收益率连跌四日，欧美长债收益率大幅下行。供需两端都存隐忧，国际油价先跌后涨，美油上破107美元布油上逼109美元。美元上逼105再创20年新高，担心经济令欧元失守1.04，美元兑瑞郎涨穿平价水平。加密货币再跌，比特币一度失守2.6万美元至16个月新低。美元走强重挫金银，黄金三个月新低、白银跌至2020年7月来最低。担心需求疲软令金属不振，伦铜一度失守9000美元至七个月新低。
要闻
标普再创一年多新低逼近熊市，纳指和小盘股转涨，避险需求推升美元和美债，卢布成今年表现最好货币，比特币一度跌破2.6万美元，金银重挫，欧洲和英国天然气期货盘中暴涨。
国家统计局副局长盛来运：攻坚克难，保持经济运行在合理区间。
央行副行长陈雨露：把稳增长放在更加突出的位置，积极主动谋划增量的政策工具。
中央财办副主任：抓紧谋划和推出增量政策工具，该出手时就会出手。
人社部：每人最高500元留工培训补助一次性发放。
中芯国际一季度毛利率再创新高，归母净利润同比增长175%。
增速放缓但仍居高不下！美国4月PPI同比增长11%，高于预期。
鲍威尔重申保持激进：未来两次美联储会议可能各加息50个基点，称有工具让通胀回落虽然过程会痛苦，能否软着陆可能取决于美联储无法掌控的因素；美国参议院确认鲍威尔连任美联储主席。
欧盟开始考虑推迟对俄罗斯实施石油制裁。
市场收报
美股：道指跌0.33%，标普500指数跌0.13%，纳斯达克涨0.06%。
欧股：欧洲STOXX 600指数收跌0.75%。德国DAX 30指数收跌0.64%。法国CAC 40指数收跌1.01%。英国富时100指数收跌1.56%。
A股：沪指收报3054.99点，跌0.12%，成交额3689亿元。深成指收报11094.87点，跌0.13%，成交额4524亿元。创业板指收报2351.27点，涨0.22%，成交额1543亿元。
黄金：COMEX 6月黄金期货收跌1.6%，报1824.60美元/盎司。
原油：WTI 6月原油期货收涨0.42美元，涨幅0.40%，报106.13美元/桶。布伦特7月原油期货收跌0.06美元，跌幅0.06%，报107.45美元/桶。
ETF：标普500 SPY收跌0.1%，纳斯达克100 QQQ收跌0.24%，黄金GLD收跌1.53%，金矿GDX收跌4.64%，白银SLV收跌3.77%，美国原油基金USO收涨1.34%，中国科技ETF-Guggenheim CQQQ收涨1.43%。
要闻详情
A股三大股指涨跌不一 酒店、绿电领涨 新冠治疗板块冲高 贵金属、农业领跌
5月12日收盘，沪指跌0.11%，深成指跌0.13%，创业板指涨0.22%。板块方面，新冠治疗、建筑、白酒等板块走高，绿色电力板块上涨，农业、贵金属、地产板块表现低迷。
港股继续走弱 恒生科技跌超4% 新能源汽车股下挫 蔚小理均跌超7%
科技股领跌，京东跌近9%，哔哩哔哩跌超8%，知乎跌破20港元关口，续创历史新低。
某国有大行金融市场部人士表示，隔夜美国4月通胀数据超预期带动美元指数突破104关口，催化了今日人民币的大幅走低。此外，受疫情影响，即期汇率成交量也没有起色，这也放大了人民币的波动。
盛来运指出，经济“形”有波动、“势”仍向好；稳定宏观经济大盘仍有较多有利条件；多管齐下、对症出招稳预期；多措并举保持经济运行在合理区间。
央行副行长陈雨露：把稳增长放在更加突出的位置，积极主动谋划增量的政策工具
陈雨露称，截至目前，中国的多层次绿色金融产品和市场体系已经基本形成，同时构建了国内统一、国际接轨、清晰可执行的绿色金融标准体系。
中央财办副主任：抓紧谋划和推出增量政策工具，该出手时就会出手
韩文秀表示，前不久中央政治局会议研究了当前经济形势和经济工作，党中央对经济下行压力加大早有预判。我国的财政政策、货币政策和其他政策有足够的空间和多样化的工具，在应对经济下行压力方面有丰富的调控经验，将会进一步加强相机调控，该出手时就会出手。
对于受疫情严重影响暂时无法正常生产经营的中小微企业，社会保险经办机构通过大数据比对，按照该企业参加失业保险人数，按每人不超过500元的标准直接发放补助。
发改委副主任胡祖才表示，在沙漠、戈壁、荒漠地区规划建设4.5亿千瓦大型风电光伏基地，8500万千瓦项目已经开工建设。第二批项目正在抓紧前期工作，加快构建新能源供给消纳体系。
缓缴适用于餐饮、零售、旅游、民航、公路水路铁路运输企业三项社保费的单位应缴纳部分。
会议指出，要严格执行从严从紧的出入境政策，从严限制中国公民非必要出境活动，严格出入境证件审批签发。要严密边境口岸管控，严防滞留境外人员抵边聚集、非法入境带入疫情，确保人、物、环境同防同控，问题隐患动态清零。
中芯国际一季度毛利率再创新高，归母净利润同比增长175%｜财报见闻
全球代工市场持续高景气度，一季度公司实现营业收入118.54亿元，同比增长62.6%；毛利率高达40.9%。二季度，公司预计收入环比增长1%至3%。毛利率介于37%-39%的范围。
增速放缓但仍居高不下！美国4月PPI同比增长11% 高于预期
美国4月PPI同比 11%，预期 10.7%，前值 11.2%。美国4月份PPI居高不下，使得美国经济持续存在的通胀问题更加严峻。
美国参议院确认鲍威尔连任美联储主席。美联储主席鲍威尔称联储有工具让通胀回落到2%、让通胀可控，虽然过程会痛苦。他还称，将视经济形势更大或更小幅加息，能否实现软着陆可能取决于美联储无法掌控的因素。
通胀“幽灵”挥之不去，美联储官员坚持50点加息，前“三把手”称应该加到5%
“大概六个月前，我支持加息到3-4%。现在我觉得应该加息到4-5%，如果几个月后我认为应该加息到5-6%，我不会感到震惊。”
币圈风暴来袭！稳定币“脱锚”带崩加密货币，这背后是一场索罗斯式狙击？
螳螂捕蝉，黄雀在后。空头成最大赢家，监管或笑到最后。
即使在西方制裁层层加码之下，俄罗斯通过调整利率、出台一系列临时资本管制措施、并要求用卢布支付其天然气的费用等方式使得卢布在俄罗斯公共假期后的开市中上涨，卢布对美元的涨幅已经超过了11%，卢布也超过了此前表现最好的雷亚尔9%的涨幅，成为今年表现最佳的货币。
欧盟部分成员国认为，是时候考虑推迟实施进口俄罗斯石油的禁令了，鉴于欧盟无法说服匈牙利，相关国家就需要先推进剩余的制裁措施。欧盟的第六轮制裁提案还包括将另外三家俄罗斯银行从国际支付系统SWIFT中剔除的计划，以及禁止向俄罗斯公司提供咨询和公共关系服务等措施。
报道称欧盟将在两周内提交相关法律提案。欧盟成员国可以自行决定如何处置这些被冻结的俄方资产，包括是否把这些资产转交乌克兰。
供应担忧加剧 欧洲天然气期货暴涨13% 英国天然气期货一度跃升34%！
经乌克兰天然气运量减少及俄罗斯对欧反制裁行动使得欧洲天然气断供风险陡增。
IEA月报：下调2022年全球原油需求预期 俄罗斯今年的石油收入仍增长了50%
IEA将今年全球石油需求增长的预测再下调7万桶/日，并表示尽管遭到抵制，俄罗斯今年的石油收入仍增长了50%。欧盟仍是俄罗斯4月份最大的出口市场，占俄罗斯出口总额的43%。
拜登要怒了：OPEC 4月超预期减产 下调今年全球石油需求预期
4月OPEC减产规模较协议要求多85万桶/日。OPEC月报将今年全球油需较去年预期增幅下调逾30万桶/日，今年全球经济预期增速从4月的3.9%降至3.5%，认为增速上调的潜力“相当有限”。
日本央行理事会成员表示，鉴于日本经济的供需缺口持续存在，日元贬值对经济产生了积极影响。
今年最惨首富：特斯拉狂泻 马斯克身家暴跌 三天蒸发210亿美元
特斯拉本周二跌超8%，马斯克个人资产一天缩水156亿美元，超过资产排名紧随其后的九名巨富单日资产损失总和，是排名仅次于马斯克的亚马逊创始人贝索斯一日资产损失额的4.4倍。
中国资讯——地区及产业
1、可降解塑料丨据媒体报道，国家市场监督管理总局、国家标准化管理委员会发布公告，《GB/T41010-2021生物降解塑料与制品降解性能及标识要求》、《GB/T41008-2021生物降解饮用吸管》两个国家推荐性标准将于2022年6月1日实施，可降解塑料或将迎来机遇。
点评：业内人士预计，“十四五”期间，可降解塑料市场年复合增速将为11.3%，到2025年我国可降解塑料的需求量有望达到260万吨，市场规模有望超过500亿元。目前国内可降解塑料有效产能合计仅约为25万吨，可降解塑料市场空间缺口巨大。
2、国产软件丨近日，深圳市住房建设局会同市发展改革委联合发布《深圳市现代建筑业高质量发展“十四五”规划》，“十四五”时期深圳市新建民用和工业建筑将全面执行绿色建筑标准，新增高星级绿色建筑不少于500个。
点评：根据华经产业研究院数据，2020年全球BIM市场规模为58亿美元，同比增长15.90%，中国BIM市场规模为119.10 亿元，同比增长35%，增速远超同期全球市场。但中国BIM国产化率不到10%，发展潜力较大。
3、水利丨据水利部介绍，今年前4个月，我国共完成水利建设投资1958亿元，同比增长45.5%。据查，前3个月共完成水利投资1077亿元，同比增速为35%。而今年水利部设定的水利建设目标，是新开工重大水利工程30项，完成水利建设投资8000亿元。
点评：数据还显示，今年前4个月，水利项目落实地方政府专项债券720亿元，同比增长115%。安信证券认为，重大水利工程吸纳投资大、产业链条长、创造就业机会多。在保障国家水安全、推动区域协调发展、拉动有效投资需求等方面具有重要作用。水利板块再迎发展红利，未来水利投资规模和项目建设进度可观。
4、电子哨兵丨作为上海有序开放、常态化疫情防控的重要手段和基础性保障，“数字哨兵”（健康核验一体机）铺设及招投标进程正在提速。目前一些政府部门、金融机构的“数字哨兵”正在进行测试及招投标工作，为复工复产做准备。
点评：入围公司设备可以直接对接市大数据中心数据服务接口，获取随申码、核酸检测、抗原检测等健康信息。随着上海疫情进入常态化管理以及企业复工复产逐步推进，数字哨兵的用户需求还将不断增加，并有望成为保障社会经济活动恢复的基本配置。
5、磷矿石丨据百川盈孚，本周磷矿石市场价格经历两次上调，目前均价798元/吨，周涨幅6.4%。主流磷矿石企业自用为主，市场流通货源较少，寻矿较为艰难，无矿山企业具有一定压力。国内磷矿石平均品位较低，随着多年的开采，当前平均品位有所下降，开采受限。而国际磷矿石市场价格与国内价格差距悬殊，海关数据显示3月份磷矿石无进口。
点评：国信证券化工团队认为，过去几年磷化工上游产品受到较强的政策性产能约束，而在电动化繁荣的行业背景下，磷酸铁锂电池占比已实现对三元电池的反超，有望提振“磷矿石-黄磷-磷酸-磷酸铁”产业链景气度。
6、智能投递丨据国家邮政局网站5月12日消息，住建部办公厅、国家邮政局办公室发布关于做好疫情防控期间寄递服务保障工作的通知。通知提到，保障邮政快递民生服务畅通运行，支持智能快件箱运营企业加强智能投递设施建设，充分利用疫情期间快件无接触投递设施。在有条件的产业园区、高校、住宅小区等，鼓励推广使用无人车、机器人等新型投递方式。
点评：疫情催生“无接触配送”的需求不断上涨，而智能快递柜作为“无接触配送”的重要载体，对于末端配送具有重要的战略价值。业内机构测算，2019年快递柜存量规模约33万组，预计2025年快递入柜率提升至33%，快递柜存量规模可达200万组。随着主要运营商自身调整结束，以及快递企业加速布局，预计有望迎来快递柜需求爆发。
7、Type-C丨据报道，机构最新研究认为，苹果将在2023年下半年抛弃Lightning接口，换用USB-C接口。这意味着iPhone 15系列将成为首批采用USB-C接口的iPhone机型。
点评：USB-C在接口数据线统一、支持大功率快充、数据传输等方面具有显著优势，已渐成为手机等电子产品主流。随着有线快充成为5G手机时代标配，必将带动USB-C市场需求。
今日要闻前瞻
法国4月CPI。欧元区3月工业产出。美国进出口价格指数。美国5月密歇根大学消费者信心指数初值。明尼阿波利斯联储主席卡什卡利讲话。
