FM-Radio
请各位听众升级为见闻最新版APP，以便成功收听以下音频。
市场概述
部分企业业绩强劲支持美股反弹，上周大跌的三大美股指全线收涨。标普纳指结束四日连跌，道指涨超400点、涨超1%，创一个半月最大日涨幅；季报盈利强劲的巴菲特旗下伯克希尔股价创历史新高，CFO辞职的特斯拉逆市收跌近1%，美国超导跌超2%。中概指数继续回落，但小鹏汽车涨超2%，理想汽车发布财报前股价创历史新高。
美国财政部本周开始大举发债， 美联储官员暗示今年保持紧缩， 美债收益率曲线继续趋陡，长期美债收益率显著反弹。十年期美债收益率一度回升近9个基点，两年期美债收益率盘中创逾两周新低。美元指数反弹，止住两连跌，离岸人民币失守7.20，跌超百点。
原油回落1%，跌落三个半月高位。黄金重回跌势。伦铜两连跌至两周低位，伦镍再创两周新低。
中国市场方面，沪指缩量调整跌0.59%，医药股全线下挫，超导概念逆势大涨；恒生科技尾盘转涨，恒指仅跌0.01%，石油领涨，医药地产下跌，碧桂园跌逾7%。
【付鹏说第四季】交易桌前看天下，付鹏说来评财经 ，解读大类资产热点思考，透视全球市场深层脉络。上新限时888元！
要闻
医药反腐震动市场，20余家药企回应反腐影响：合规经营，利于长远发展；医药代表“人心惶惶”，业内人士称一上午所有相关微信群全被解散；山东省纪委监委：确保配合开展医药领域腐败问题集中整治工作取得实效。
中国7月外储升至3.204万亿美元，黄金储备连升九个月。
河南十条举措持续扩大消费，推进郑州、开封现房销售试点。
上海：2025年个人新增购置车辆中纯电动车辆占比超过50%。
内地史上最大权益公募诞生，华泰柏瑞沪深300ETF规模正式突破1000亿元。
美联储内部分歧大，理事鲍曼称可能还需进一步加息，“三把手”威廉姆斯称限制性利率需保持一段时间，但明年可能降息。
特斯拉CFO意外离职，马斯克继任者再生悬念，股价盘中跌超4%。
市场收报
美股：道指收涨407.51点、涨幅1.16%，标普500指数涨0.9%，纳斯达克涨0.61%。
欧股：欧洲STOXX 600指数收涨0.09%。德国DAX 30指数收跌0.01%。法国CAC 40指数收涨0.06%。英国富时100指数收跌0.13%。
A股：沪指收报3268.83点，跌0.59%，成交额3931亿元。深成指收报11145.03点，跌0.83%，成交额4949亿元。创业板指收报2240.77点，跌1.00%，成交额2128亿元。
债市：到债市尾盘，美国10年期基准国债收益率约为4.09%，日内升近6个基点 ；两年期美债收益率约为4.76%，大致持平上周五水平 。
商品：WTI 9月原油期货收跌1.06%，报81.94美元/桶。布伦特10月原油期货收跌1.04%，报85.34美元/桶。COMEX 12月黄金期货收跌0.31%，报1970美元/盎司。LME期铜收跌88元，报8485美元/吨。LME期镍收跌208美元，报21102美元/吨。
要闻详情
国内宏观
中国7月末外汇储备升至3.204万亿美元，黄金储备连续第九个月上升
受汇率折算和资产价格变化等因素综合作用，我国7月外汇储备环比上升0.35%，黄金储备环比上升1.09%。
内地史上最大权益公募诞生，华泰柏瑞沪深300ETF规模正式突破1000亿元
千亿股基时代来临。根据上交所8月7日公布的数据，华泰柏瑞沪深300ETF于当日交易时间内，规模正式突破1000亿元大关。
20余家药企回应反腐影响：合规经营，利于长远发展；医药代表“人心惶惶”，有业内人士称一上午所有相关微信群全被解散
医药反腐行动对国内医药行业产生冲击，超过20家上市企业回应反腐问题，大部分表示合规经营，反腐对公司影响较小。多家药企认为医药反腐有利于行业健康发展。恒瑞医药再回应卷入医药反腐风暴传闻，称没有网传情形，经营管理正常。
分析指出，此次反腐可能将会和未来不断深化的医改紧密联动，其终局很可能是一个重塑价值观的过程，医生，医院和厂商都会不断调整预期，也会改变市场多年的固有看法。
对于医药反腐升级对行业的长期影响，分析称，理论上没有了比较扭曲的利益驱动，医生可能会更加关注患者的疗效与患者获益，一些辅药和高价走费用的安全无效药自然就会被清理淘汰，医药产业结构将会发生一次很大的调整。
山东省纪委监委：确保配合开展医药领域腐败问题集中整治工作取得实效
山东省纪委监委召开纪检监察机关配合开展全省医药领域腐败问题集中整治工作动员部署的视频会议。会议指出，确保配合开展医药领域腐败问题集中整治工作取得实效；配合开展医药领域腐败问题集中整治，要拉紧责任链条，压紧压实主体责任；坚持严打开路，全面排查问题线索，注重突出查处重点，严厉打击行贿行为，精准把握政策策略，推动形成强力震慑。
李嘉诚7折抛售房产被疯抢，长江实业宣布按原价再加推122套公寓
香港楼市价格战来袭。李嘉诚的新楼盘“亲海駅II”以7折价格抛售，引发香港地产市场热潮。项目开启认购后前2日收票超过5000张，超额认购达18.6倍。长江实业集团于8月6日宣布，按原价再加推122套公寓。
河南省政府印发《持续扩大消费若干政策措施》，提出延长购车补贴政策至2023年底，加快充电基础设施建设，延长智能电子产品和家电消费补贴政策，支持汽车和家电下乡促消费，完善购房补贴政策，调整住房贷款利率政策，发放电商平台消费券等促销费政策。
上海：2025年个人新增购置车辆中纯电动车辆占比超过50%
上海市政府办公厅日前印发《上海市清洁空气行动计划（2023—2025年）》。其中提出， 加快公共领域车辆电动化，鼓励私有乘用车电动化，持续推进纯电动、氢燃料电池重型货运车辆的示范试点及推广应用。到2025年，燃料电池汽车应用总量力争突破1万辆， 个人新增购置车辆中纯电动车辆占比超过50%。
科创板第五套标准暂停并叫停储能上市？券商人士：各类标准没变
近日有消息称，“科创板第五套标准暂停，前四套也会有新的指导意见”，以及“新能源行业、特别是与储能相关的企业未来一段时间都不能上市”。澎湃从券商人士处得知，这些是不实消息，各类标准没有变化。目前监管总体要求是中介机构要提高保荐质量，不能卡线申报、为上市而上市。
已在内测T+0单次回转交易？多家券商回应：未听说过
近日，有消息称，已经有部分券商正在内测T+0单次回转交易。多家头部券商以及中泰证券、财通证券、兴业证券等多家中型券商均表示，未听说过。
国内公司
姚振华曾因“宝万之争”与王石交锋，王石在视频中指出，现在企业遇到困难这是普遍的现象，在这种情况下出现了劳资纠纷、利益冲突。姚振华至少没有因此躺平，企业的事情还是在积极地处理，这个信息是值得来鼓励的。
《孤注一掷》刚点映就火爆，点映及预售票房突破4亿，暑期档总票房突破140亿，前三均为国产片
国产影片票房黑马不断涌现，继《消失的她》《八角笼中》《长安三万里》和《封神》之后，暑期又一部大火的国产电影《孤注一掷》来了。
行业回归理性，中小玩家出局，头部玩家提升竞争层次，粗狂发展就此终结。
海外宏观
美联储内部分歧巨大，理事鲍曼称为使通胀降温，可能还需进一步加息，“三把手”称明年利率可能会下降
美联储理事鲍曼认为，现在美国通胀太高，就业太火，不到停止加息的时候。
威廉姆斯则认为，真正关键的问题是货币政策如何影响实际利率。他表示，有必要将限制利率保持一段时间，但指出，若通胀放缓，明年可能需要降息。
摩根士丹利策略师Mike Wilson表示，若美国政府赤字因政治原因或者资金成本增加而减少，或导致美股企业盈利进一步下滑。惠誉意外下调美国主权信用评级和债市大跌，意味着未来经济和企业盈利增长可能“令人失望”，投资者要做好准备。
全球最大船运公司马士基警告：全球贸易萎缩“超预期”，欧美需求不足，前方“阴云密布”
马士基表示，全球贸易萎缩的时间和程度可能比之前想象的更长，鉴于持续去库存，将全球集装箱吞吐量增长范围下调至-4%至-1%。
海外公司
特斯拉CFO意外离职，马斯克继任者再生悬念，股价一度跌超4.4%
特斯拉首席财务官Zachary Kirkhorn于8月4日辞职，首席会计官Vaibhav Taneja被任命为新的首席财务官。Kirkhorn曾被认为是接替马斯克出任首席执行官的最有力竞争者。特斯拉CFO的人事变动对外界来说颇感意外。
苹果彻底摆脱英特尔，自研芯片吸引众多从Windows平台转移过来的用户
随着高端产品Mac Pro转向自研芯片M2 Ultra，苹果终于彻底抛弃英特尔芯片。自研SoC在性能、体验等方面上优势，为苹果吸引了众多从Windows平台转移过来的用户。
苹果可能给iPhone 15 Pro 3纳米芯片省了几十亿美元，据称不良成本全由台积电承担
媒体称，目前台积电的3纳米芯片良品率为70%到80%。这次台积电用首家3纳米芯片大客户苹果的产品“练手”，不同寻常地包揽不良成本。以往台积电都要求客户为包括不良品在内的所有产品费用买单。
美国劳伦斯·利弗莫尔国家实验室称科学家第二次在核聚变反应中实现净能量增益，且产生了比去年12月更高的核聚变能量产出，人类似乎离清洁能源的“圣杯”更近了。
行业/概念
1、新能源汽车 | 上海印发《上海市清洁空气行动计划（2023—2025年）》，加快公共领域车辆电动化，鼓励私有乘用车电动化，持续推进纯电动、氢燃料电池重型货运车辆的示范试点及推广应用。到2025年，燃料电池汽车应用总量力争突破1万辆，个人新增购置车辆中纯电动车辆占比超过50%。
点评：8月以来，多家国内新能源车企公布7月销量数据，新势力增长势头强劲，理想、蔚来等车企均实现同环比大幅增长。此外，头部车企销量也普遍靓丽，比亚迪、埃安等均有良好表现。乘联会预测，尽管受季节性因素影响，环比出现小幅下滑，但预计7月新能源乘用车销量同比仍将保持30%+较快增速。当前国家着力扩大内需，大力促进新能源汽车消费，叠加车市即将进入消费旺季，后续新能源汽车销量有望走高。新能源汽车产业高景气下，产业链公司受益。
2、信创 | 据媒体报道，财政部7日发布通知，为进一步落实政府采购公平竞争原则，优化营商环境，营造良好的产业生态，财政部会同工业和信息化部研究起草了便携式计算机、操作系统政府采购需求标准，现向社会公开征求意见。
点评：操作系统是信息系统的“灵魂”，是信创推进的重要突破方向。随着信创不断深入推进，以华为Euler与阿里Anolis为根社区的开源操作系统，和以麒麟、统信为牵引的商业操作系统快速发展。至2023年7月，麒麟软件生态适配总数从1万跃升到超215万，服务客户总数从2万增长到超6万，累计中标超700万套操作系统产品；据统信软件数据，至2023年7月，统信UOS操作系统装机量超500万套。机构预计，2025年中国操作系统市场规模高达586亿元。
3、面板 | 据TrendForce集邦咨询，8月上旬，电视各尺寸面板价格继续保持上涨趋势。65英寸、55英寸电视面板均较前期上涨3美元均价分别为165美元和122美元;43英寸32英寸电视面板均较前期上涨1美元，均价分别为64美元和37美元。
点评：华西证券认为，受价格持续上涨的趋势影响，品牌厂开始为下半年促销季提前备货，一定程度延续需求抬升趋势。中期来看，整体供给端预计仍相对稳定控产，而下半年的海外促销季实际需求情况将成为价格走势的更大权衡指标。长期来看，面板产能正逐渐向境内和头部企业聚集，并且行业大尺寸化趋势持续，对整体面板出货面积推动显著，中国整机市场平均尺寸已突破60英寸。
4、核电 | 据报道，日前美国能源部下属劳伦斯利弗莫尔国家实验室（LLNL）宣布，科研人员重现了核聚变“点火”突破，第二次在核聚变反应中实现了净能量增益，据悉，该实验室在去年12月首次实现了核聚变“点火”，创造了历史。
点评：核聚变能源的原材料资源丰富，且无污染排放，因此可控核聚变被一直认为是人类解决能源问题的重要出路，视为人类“终极能源”。如果人类掌握了核聚变能源，将拥有可使用上十亿年的清洁能源。中国正在积极建设自己的核聚变堆，目前已运行全球首个全超导托卡马克EAST装置。
5、可穿戴设备 | 据报道，近日，中国科学院宁波材料技术与工程研究所的研究团队研发出了兼具弹性回复与铁电性的新型高分子铁电材料，有效解决了传统铁电材料在可穿戴领域难以在大形变下保持稳定性能的难题，填补了弹性铁电材料领域的空白。据悉，该成果最新在国际学术期刊《科学》上发表。
点评：铁电材料是一种绝缘性功能材料，表面自带电荷，有记忆功能，是手机、平板电脑等电子设备中必不可少的材料之一。有了弹性铁电材料，用该材料做成的传感器将更随和，具有更高测量精度、更好的穿戴舒适性，未来或能实现手机柔软贴身，可任意弯折。
今日要闻前瞻
中国7月进出口。
工业富联、理想汽车发布财报。
英伟达创始人兼CEO黄仁勋发表主题演讲。
美联储费城联储主席、里奇蒙德联储主席讲话。
美国6月贸易帐。
EIA公布月度短期能源展望报告。
课程更新：股票估值的艺术——从经典案例看资产定价
在本次课程中，原百亿QFII基金经理曾生老师将从投资的行为和认知讲起，然后重点展开分析估值的三个层次，通过茅台、格力和宁德时代三大经典案例深入分析股票的资产价值、权益价值和成长价值。
曾生先生是国内首批国际金融分析师CFA持证人，公众号“平地滚雪球”主理人。现任弘鼎资本董事总经理，复旦泛海金融学院MBA投资实践课程导师。
曾先生曾任职某QFII基金管理公司13年，历任基金经理及高级投资董事总经理等职，管理基金规模超200亿，为欧美顶级机构客户带来了11倍的投资回报，年复合回报率为19.17%。
掌握股票估值的方法可以帮助投资者在长期投资中选择具有良好增长潜力、且被低估的股票，是评估基本面的重要工具。不仅如此，股票估值在短期投资中也是重要有效的参考指标，通过了解股票的合理价值，更好的控制风险。相信学习完这门课程，能够提高投资者对投资决策的判断力和决策质量，为取得更好的投资回报奠定坚实的基础。欢迎您的加入！点击加入《股票估值的艺术》
