华尔街见闻早餐FM-Radio | 2023年9月26日

朱希,李丹
五分钟看懂全球市场,尽在财经早餐。

FM-Radio

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市场概述

投资者继续消化欧美央行“在更长时间维持高利率”的前景,穆迪警告美国政府下周关门将损害信用评级。美股终结四连跌,上周创半年最大周跌幅后,纳指和标普走出三个多月低谷;芯片股再度跑赢大盘,英伟达连日涨超1%;巨额投资AI初创的亚马逊涨1.7%,领跑蓝筹科技股。

长期美债收益率创十余年新高:十年期美债收益率盘中升超10个基点、五日连创2007年来新高,三十年期美债收益率创2011年来新高。欧债收益率总体上行,十年期德债收益率创2011年来新高。美元指数四连涨,创十个月新高,日本央行决议后日元两连跌,日元兑美元一度逼近149、创11个月新低。

美油重回90美元下方,回落至逾一周低位。黄金回落至逾一周低位。伦敦基本金属全线回落,伦镍创逾一年新低,伦铜创四个月低位。

中国市场方面,上周五大反弹的A股、港股和在美上市中概股回落,沪指跌超0.5%,地产、证券低迷,减肥药领涨,华为产业链活跃;恒生科指跌2.7%,理想汽车港股跌近8%,中国恒大跌超20%。美国中概指数跌超1%,理想汽车收跌10%,蔚来盘中跌7%后收跌超2%,而小鹏汽车涨超1% ;离岸人民币盘中失守7.31、一度跌超200点。

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要闻

国务院副总理何立峰与欧盟委员会执行副主席东布罗夫斯基斯共同主持第十次中欧经贸高层对话。

华为新品发布会举行,MatePad、黄金智能腕表、旗舰TWS耳机、首款轿车智界S7亮相;Mate60及麒麟芯片仍“缺席”。

穆迪警告美国政府关门,市场关注美国是否失去最后的AAA最高信用评级,长期美债收益率加速上冲,十年期美债收益率五日连创2007年来新高。

多家美国能源巨头高管:油价近百美元也不增产,美国政府如不作为,将涨向150美元。

亚马逊斥40亿美元投资OpenAI最大劲敌Anthropic,股价周一收涨1.7%,领跑蓝筹科技股;OpenAI将在未来两周内面向Plus和企业用户推出ChatGPT的语音和图像功能,距离“超级助理”更进一步。

市场收报

美股:道指收涨0.13%,标普500指数涨0.4%,纳斯达克涨0.45%。

欧股:欧洲STOXX 600指数收跌0.62%。德国DAX 30指数收跌0.98%。法国CAC 40指数收跌0.85%。英国富时100指数收跌0.78%。

A股:沪指收报3115.61点,跌0.54%。深成指收报10120.62点,跌0.57%。创业板指收报2005.26点,跌0.40%。

债市:到债市尾盘,美国10年期基准国债收益率约为4.53%,日内升约10个基点;两年期美债收益率约为5.12%,日内升约1个基点。

商品:WTI 11月原油期货收跌0.35美元,跌幅0.39%,报89.68美元/桶。布伦特11月原油期货收涨0.02美元,涨幅0.02%,报93.29美元/桶。COMEX 10月黄金期货收跌0.46%,报1918.20美元/盎司。LME期铜收跌76美元,报8146美元/吨。LME期镍收跌298美元,报19120美元/吨。

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要闻详情

国内宏观

何立峰与东布罗夫斯基斯共同主持第十次中欧经贸高层对话商务部新闻发言人就第十次中欧经贸高层对话有关情况答记者问

国务院副总理何立峰表示,今年是中欧建立全面战略伙伴关系20周年,中方愿同欧方一道,落实好双方领导人达成的重要共识,巩固传统领域合作,积极拓展新的合作领域,共同应对全球性挑战,推动中欧全面战略伙伴关系迈上新台阶。欧盟委员会执行副主席东布罗夫斯基斯表示,欧方愿与中方加强经贸领域务实合作,推动欧中关系持续向前发展。中欧双方围绕宏观经济、贸易与投资、产业链供应链、金融合作等议题进行了坦诚务实的沟通交流,达成一系列互利共赢的成果和共识。

据商务部,双方同意构建稳定互信的产业链供应链,共同维护全球产业链供应链韧性和稳定,反对“脱钩断链”。双方讨论了建立中欧原材料供应链预警机制等问题,同意保持沟通。双方承诺保持双向开放,为对方企业提供公平、非歧视的营商环境。中方愿与欧方定期召开中欧经贸混委会,充分利用中欧贸易投资政策对话、中欧经贸工作组等对话机制,加强中国商务部与欧委会贸易总司的交流。

中办、国办印发《深化集体林权制度改革方案》,支持符合条件碳汇项目开发为温室气体自愿减排项目,并参与市场交易

方案提出,实行集体林地所有权、承包权、经营权“三权分置”,加快推进“三权分置”。方案提出,探索完善生态产品价值实现机制,支持符合条件的林业碳汇项目开发为温室气体自愿减排项目并参与市场交易,建立健全能够体现碳汇价值的生态保护补偿机制;探索实施林业碳票制度,制定林业碳汇管理办法,鼓励碳排放企业、大型活动组织者、社会公众等通过购买林业碳汇履行社会责任。

方案还提出,切实加强森林经营,从保障农民合法权益出发,依法依规科学划定公益林和天然林范围,不得随意扩大范围。合理优化公益林中集体林的比例,适当考虑将森林生态区位不重要或者生态状况不脆弱的集体林地依法调出公益林范围。

工信部:大力推动数字技术与实体经济深度融合,推动人工智能创新应用

工信部周一召开的党组会议强调,要持续推动产业结构优化升级,加快改造升级传统产业,推进工业“智改数转”,巩固提升优势产业,积极培育新产业新赛道,大力发展现代生产性服务业,打造中国质量和中国品牌;要大力推动数字技术与实体经济深度融合,深入实施智能制造工程和中小企业数字化赋能专项行动,推动人工智能创新应用,继续适度超前推进网络、算力等新型信息基础设施建设,加快工业互联网规模化应用,提升网络安全保障能力。

国家发改委产业司组织开展钢铁产业高质量发展座谈交流

近日,国家发改委产业司与冶金工业信息标准研究院围绕中国钢铁产业格局演变、国内外钢铁产业政策变化等开展座谈交流。总结研究钢铁产业发展在不同历史时期取得的成绩、面临的困难与挑战、采取的有效措施等,为当前钢铁产业发展提供历史借鉴和参考,助力钢铁产业实现高质量发展。

工信部、自然资源部下达2023年第二批稀土开采、冶炼分离总量控制指标

2023年第二批稀土开采、冶炼分离总量控制指标分别为12万吨、11.5万吨。2023年前两批合计稀土开采、冶炼分离总量控制指标分别为24万吨、23万吨。2023年设有预留指标,全年指标数量将综合考虑市场需求变化和各稀土集团指标执行情况等因素最终确定。

北京市商务局等九部门印发《关于支持美丽健康产业高质量发展的若干措施》

措施中提出,加快整形外科与医疗美容研究型病房建设;发挥本市临床资源优势,加强伦理管理和质量控制,提升临床试验效率和数据质量,助力医疗美容产业创新发展;支持整形外科与医疗美容专业研究型病房建设,鼓励研究型病房示范建设单位与医疗美容药械企业建立合作伙伴关系,加速医疗美容新药、新医疗器械及新技术临床研究;探索在风险可控的范围内,支持有条件的临床研究机构开展细胞治疗在整形修复美容领域的临床研究和临床试验。

国内公司

华为新品发布会举行,MatePad、黄金智能腕表、旗舰TWS耳机、首款轿车智界S7亮相Mate60“缺席”

9月25日下午,华为秋季全场景新品发布会在深圳湾体育中心举行,多款新品同台亮相。华为消费者业务CEO余承东发布全球最轻薄大尺寸13.2英寸平板,采用了业界首款柔性OLED屏幕,起售价5199元。华为发布首款高端黄金智能手表华为WATCH Ultimate Design,售价2.1999万元,由刘德华担任华为全新超高端品牌Ultimate Design(非凡大师)的品牌大使。

华为发布华为智慧屏 V5 Pro旗舰巨幕新品,是全球首款隔空触控的电视产品,起售价2.4999万元;发布旗舰TWS耳机FreeBuds Pro 3,搭载麒麟A2芯片,售价1499元;还发布了搭载HarmonyOS 4的全新智能眼镜——华为智能眼镜 2,起售价1699元。华为公布,奇瑞与华为联手打造的智选车品牌智界(Luxeed)首款车型智界S7将于11月下旬上市。

此次发布会华为推出了Mate 60 RS 非凡大师版高端手机,起售价1.1999万元。不过,华为Mate60系列手机以及最具悬念的“麒麟芯片”还是没有等来一场正式的介绍会。在所有华为终端业务中最受关注的手机mate60系列的技术参数,芯片等外界最关注的信息,在这场发布会上依然没有提及。甚至,余承东都没有好好介绍一番新系列手机的性能。在往年的秋季全场景新品发布会中,Mate系列手机一向稳居C位,这次可能是最为特殊的一次。

上周余承东刚刚再获升职。在入职华为的第30年,最能打硬仗的余承东又升职了,这次是从他战斗了两年的智能汽车解决方案BU CEO升任为该BU的董事长。

报道称蔚来计划向投资者融资30亿美元,蔚来美股盘前跌超7%、收跌超2%

“死磕”新能源汽车“价格战”的蔚来亏损不断扩大,媒体称蔚来计划向投资者融资30亿美元,对此蔚来方面在9月25日对华尔街见闻表示,该信息不属实。

9月游戏版号发放,89款游戏获批,腾讯投资厂商在列

2023年以来,国家新闻出版总署共发放了超700个国产游戏版号。

海外宏观

穆迪警告美国政府关门,市场关注美国是否失去最后的AAA最高信用评级,美债收益率继续上冲

穆迪虽然没有威胁给美国降级,但是用了罕见的直白的语言表达了他们对美国国会短期支出法案谈判进展的担忧,该法案旨在阻止政府关门。穆迪是当前唯一仍给予美国AAA最高评级的主要评级机构。美国10年期国债收益率上涨超过10个基点。

德银:过去327年的历史显示,美国衰退概率高达76%

德银表示,经济衰退即将降临的4个警告信号,美国已经全部触发。未来衰退将变得更加频繁,美国的运气可能已经用完。

对冲基金押注欧央行加息结束,欧元空头头寸升至11个月高位

欧洲日益暗淡的经济前景令欧元承压,截至9月19日的一周内,欧元的净空头头寸达到去年10月11日以来的最高水平,欧元已连续10周下跌,创20多年来最长连跌时间。

海外公司

苹果拟在印度扩产,五年增五倍

据媒体报道,一位不具名的印度政府官员透露,苹果公司计划在未来五年内将硬度的产量增加5倍以上。上一财年,苹果在印度的产值超过70亿美元,目标是达到400亿美元。首批印度造iPhone 15订单已发至全球。

特斯拉机器人end-to-end方案初现,分析称有望复制FSD成功路径

中信认为,在特斯拉的引领下,机器人中纯视觉+end-to-end网络+端计算架构的应用有望引领行业技术路线,相关产业链值得关注。

美国能源巨头们:油价近百也不增产,美国政府如不作为,将涨向150美元

周一,美国多家能源巨头高管发声。不少公司在油价接近100美元之际也选择不增产,称美国能源政策不连贯,令石油生产受阻。有巨头呼应摩根大通近日的油价150美元超级周期之说,称如果美国政府不作为,油价将涨向这一水平。

AI主题相关

亚马逊重金40亿美元投资OpenAI最大劲敌Anthropic

据媒体报道,亚马逊将向Anthropic投资多达40亿美元,并宣布双方将在未来展开更广泛的合作,以在人工智能领域与日益壮大的竞争对手展开竞争。通过投资Anthropic加深合作,亚马逊意在释放自研AI芯片潜力。亚马逊5年前未能抓住和OpenAI合作的机会,市场关注这次能否凭借与Anthropic联手迎头跟上。

OpenAI将在未来两周内面向Plus和企业用户推出ChatGPT的语音和图像功能,距离“超级助理”更进一步

会说话、能识图的ChatGPT要来了!ChatGPT将开口说话,并拥有5种不同语音,与Siri等C端个人助理直接竞争,同时还可以根据图片回答或给出建议。

给AI注入核能,微软招聘核专家,为数据中心提供动力

微软招聘的核技术首席项目经理将领导小型模块化反应堆和微反应堆集成的技术评估,为微软云和AI所在的数据中心提供动力。今年5月,微软签署向核聚变初创Helion Energy购电的协议,被业内称为核聚变公司首次达成销售电力协议。

行业/概念

1、充电桩 | 据媒体报道,在9月20-22日举行的华为全联接大会上,华为展出全液冷超充解决方案,其中液冷超充主机720kW,通过“功率池化和智能功率调度”,支持超充、快充灵活配置;单路最大输出功率600kW,最快实现“一秒一公里”。华为“液冷超充”充电桩近日在桂林、深圳、重庆、杭州、张家口、四川甘孜州等多地陆续落地。

点评:华为的全液冷超级充电桩采用了颠覆性的全液冷技术在电池充电和散热方面都有显著的优势。相比传统的充电桩,全液冷技术可以更快速地降低电池温度,从而提高了充电效率和电池寿命。通过更高的功率输出和智能充电管理,新能源车主可以在短时间内获得更多的电量,减少了充电等待时间。全液冷超级充电桩的推出还可以帮助减少传统燃油车辆的使用,减少碳排放,降低对化石燃料的依赖,推动环境保护和减缓气候变化。此外,它有望在全球范围内推广,为更多国家和地区的可持续交通做出贡献。

2、林业碳汇 | 9月25日,中共中央办公厅、国务院办公厅印发《深化集体林权制度改革方案》,提出,建立健全林业碳汇计量监测体系,形成林业碳汇核算基准线和方法学。支持符合条件的林业碳汇项目开发为温室气体自愿减排项目并参与市场交易,建立健全能够体现碳汇价值的生态保护补偿机制。探索实施林业碳票制度,制定林业碳汇管理办法,鼓励碳排放企业、大型活动组织者、社会公众等通过购买林业碳汇履行社会责任。

点评:林业碳汇是指通过植树造林、森林管理、植被恢复等措施,利用植物光合作用吸收大气中的二氧化碳,并将其固定在植被和土壤中,从而减少温室气体在大气中浓度的过程、活动或机制。根据IPCC报告,负排放技术对于实现碳中和不可或缺,而造林和再造林(开发林业碳汇)是最便宜、易得的负排放技术,每吨CO2的去除成本在5-50美元之间,远低于其他负排放技术,此外林业碳汇具备生态效用及政治经济学优势。2023年以来我国政策持续释放信号积极,生态环境部正积极稳妥推进CCER(核证自愿减排量)市场启动前各项准备工作,注册登记系统和交易系统均已开发完成,预计CCER市场有望于年内重启。从供给端看,2025年林业碳汇市场可开发规模可达3500万元,成为当前CCER开发新热点。

3、机器人 | 9月25日,特斯拉发布了其首款人形机器人“擎天柱”(Optimus)的最新进展。在最近的更新中,该公司指出,该机器人现已具备视觉自标定、颜色分拣任务、单脚保持平衡等能力,并且能够完成瑜伽动作。特斯拉擎天柱机器人的官方账号表示:“擎天柱现在可以自主排序对象。其神经网络是完全端到端训练的:视频输入,控制输出。

点评:当前以人形机器人和通用人工智能为代表的新技术、新产品、新业态蓬勃发展,正成为全球科技创新的制高点,未来产业的新赛道和经济增长的新引擎。我国机器人产业发展势头强劲,产业规模已居全球首位,基础核心技术持续取得突破,人工智能进入全球第一梯队,为人形机器人产业发展奠定了坚实基础。

4、建筑节能 | 据报道,中国科学院理化技术研究所研究团队受自然界中沙塔蠕虫构筑巢穴过程启发,在低温常压条件下制备了力学性能优异的仿生低碳新型建筑材料,为建筑领域节能减排提供了新思路。这种材料还具有优异的抗老化性能、防水性能以及独特的可循环利用性能,在低碳建筑领域具有很大应用潜力。相关成果日前在国际学术期刊《物质》发表。

点评:据悉,我国既有建筑面积约670亿平方米,大约400亿平方米以上的建筑急需改造升级,初步估算约有数十万亿的市场规模。同时,美丽乡村建设已经上升到国家战略,我国农村住宅建筑面积约230亿平方米,90%以上属于高耗能建筑,这些建筑需要改造翻新。绿色建材市场空间巨大,产业链上下游企业迎来市场机遇。

5、华为鸿蒙 | 华为9月25日举办秋季全场景新品发布会华为常务董事、终端BG CEO、智能汽车解决方案BU董事长余承东在演讲中透露,HarmonyOS 4.0(鸿蒙4.0) 发布后,短短一个多月升级用户已经超过6000万,每日新增120万用户。华为还表示,全新鸿蒙HarmonyOSNEXT蓄势待发,鸿蒙原生应用全面启动,这是移动应用生态的新篇章。民生证券表示,鸿蒙4.0的发布开启了产业发展新阶段,其多端互联、“一次开发,多端部署”等核心理念贯穿始终。目前鸿蒙生态的智能设备已超过7亿台,生态持续走向繁荣,PC有望成为鸿蒙生态下个重要的“主战场”,技术、生态等方面已经具有重要基础,有望进一步打开华为鸿蒙长期的成长空间。

今日要闻前瞻

美国7月标普/凯斯席勒20座大城市房价指数。

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