中国民生银行股份有限公司（证券代码：01988）近日发布了截至2024年6月30日止6个月的中期业绩公告。报告显示，民生银行在2024年上半年实现营业收入655.89亿元，同比下降6.12%；归属于本行股东的净利润为224.74亿元，同比减少5.48%。
财务状况分析
营收与利润
2024年上半年，民生银行的营业收入为655.89亿元，同比减少42.79亿元，降幅为6.12%。其中，利息净收入为485.82亿元，同比下降5.36%；非利息净收入为170.07亿元，同比减少8.24%。尽管营收有所下降，但二季度利息净收入环比实现增长，显示出一定的企稳迹象。
核心财务指标
民生银行的净息差为1.38%，同比下降10个基点，但降幅较去年同期缩窄7个基点。平均总资产收益率（年化）为0.60%，同比下降0.04个百分点；加权平均净资产收益率（年化）为7.04%，同比下降0.84个百分点。成本收入比为31.36%，同比上升1.11个百分点。
资产与负债
截至2024年6月30日，民生银行的资产总额为7.551万亿元，比上年末减少1.62%。其中，发放贷款和垫款总额为4.423万亿元，比上年末增加0.87%。负债总额为6.941万亿元，比上年末减少1.36%。吸收存款总额为4.064万亿元，比上年末减少5.10%。
资本充足率
民生银行的资本充足率为12.30%，同比下降0.84个百分点；核心一级资本充足率为9.35%，同比上升0.07个百分点；一级资本充足率为10.32%，同比下降0.63个百分点。
行业特征与横向对比
行业背景
2024年上半年，中国经济延续回升态势，但仍面临外部环境复杂、国内需求不足等挑战。银行业在此背景下，继续加强对实体经济的支持，同时优化信贷结构，降低融资成本。上半年，人民币贷款累计新增13.27万亿元，信贷结构持续优化。
核心财务指标分析
民生银行的净息差为1.38%，在行业中处于中等水平。相比之下，部分大型银行的净息差仍保持在1.5%以上。民生银行的不良贷款率为1.47%，同比下降0.01个百分点，显示出资产质量的稳定性。拨备覆盖率为149.26%，略低于行业平均水平，但仍在合理区间内。
横向对比
与其他股份制商业银行相比，民生银行的营收和净利润降幅较大，但其资产质量和资本充足率保持稳定。部分银行在净息差和不良贷款率方面表现更为优异，但民生银行在优化资产负债结构、提升服务实体经济质效方面也取得了一定成效。
历史趋势与重大变化
近三年财务表现
过去三年，民生银行的营业收入和净利润均呈现下降趋势。2022年上半年，营业收入为727.36亿元，2023年上半年为698.68亿元，2024年上半年为655.89亿元。净利润方面，2022年上半年为246.38亿元，2023年上半年为237.77亿元，2024年上半年为224.74亿元。
重大变化
报告期内，民生银行在股权结构、管理层和核心业务方面均未发生重大变化。董事会和高管团队保持稳定，继续推进高质量发展战略。值得注意的是，民生银行在2024年上半年积极应对市场环境变化，主动压降高成本负债，优化负债结构，提升资产配置效率。
未来展望
民生银行表示，将继续坚持以客户为中心，保持战略定力，回归经营本源，推动高质量发展。未来将进一步优化资产负债结构，提升服务实体经济质效，推进数字化转型与精细化管理。同时，民生银行将继续加强风险管理，确保资产质量稳定，推动经营业绩稳步提升。
综上所述，尽管民生银行在2024年上半年面临营收和净利润下降的挑战，但其在优化资产负债结构、提升服务质效和风险管理方面取得了一定成效。未来，民生银行将继续推进高质量发展战略，力争在复杂的市场环境中实现稳健增长。
