麦肯锡:如果不采取大胆行动,全球一半银行活不过下一场危机

作者: 叶桢
接近60%的银行股本回报率跟不上成本,经济放缓和低利率甚至负利率环境可能造成进一步破坏。麦肯锡呼吁他们迅速重塑商业模式并进行非有机扩张,富有想象力的机构很可能在下一个周期中成为领导者,另一些则可能成为“历史的脚注”。

咨询机构麦肯锡近日发布了一份银行业研究报告,称全球经济接近周期尾声,但银行业的健康状况并不太理想,如果不采取大胆的措施,超过一半的银行可能难以在下一次全球衰退中生存下来。

这份全球银行业年度评估报告指出,金融危机十年后,全球银行业进入周期后期的迹象非常明显,包括交易量和收入增长趋于放缓,2018年贷款增速仅为4%,为过去五年来的最低水平,且低于名义GDP增速150个基点。收益率曲线也趋于平缓。

全球银行有形股本回报率(ROTE)在2018年小幅回升,但仍基本持平于10.5%,其中新兴市场ROTE从2013年的20%大幅下降至2018年的14.1%,主要受到数字技术的干扰影响,同期内发达市场银行通过提高生产率和风险成本控制将ROTE从6.8%提高到8.9%。

总体而言,全球银行业的情况并不理想,接近60%的银行股本回报率跟不上成本,持续的经济放缓和低利率甚至负利率的环境可能对该行业造成进一步的破坏。

此外,银行还面临着来自金融科技企业的竞争。据麦肯锡,银行业只将他们预算的35%用于信息技术创新,而金融科技公司的这一比例超过70%。再加上监管因素降低了进入银行业的门槛,环境越来越有利于较新的公司从传统银行手中夺取份额。

在这种糟糕的情况下进入衰退,对银行而言显然十分危险,麦肯锡呼吁他们采取大胆的行动,称这可能是本周期内它们迅速重塑商业模式并进行非有机扩张的最后一站。富有想象力的机构很可能在下一个周期中成为领导者,另一些则可能成为“历史的脚注”。

麦肯锡将现有银行分为四类,并为不同类型的银行给出了针对性的“药方”。

对于行业领导者,也就是那些前20%贡献了行业100%经济增加值的大型银行,它们最明确的当务之急是,明智地将资本和资源再投资于创新,并为下一个周期进一步扩大规模。

对于那些有弹性的银行,即近25%的在具有挑战性的市场中保持着领先地位的银行,其中包括许多欧洲银行。它们应该通过生态系统进一步扩展客户和产品,并通过创新进一步差异化。

对于行业追随者,即约20%没有达到规模,弱于同行的银行,必须迅速采取行动,扩大现有业务的规模,转变业务模式,实现差异化,并大幅削减成本。

而另外还有35%的受挑战银行,即那些规模较小,且在不利市场中经营的银行,它们的商业模式存在缺陷,它们在低迷时期生存下来的唯一选择可能是与类似银行合并,或者是出售给实力较强、业务范围互补的机构。

风险提示及免责条款
市场有风险,投资需谨慎。本文不构成个人投资建议,也未考虑到个别用户特殊的投资目标、财务状况或需要。用户应考虑本文中的任何意见、观点或结论是否符合其特定状况。据此投资,责任自负。
参与评论
收藏
qrcode
写评论

icon-emoji表情
图片