债务谈判恐慌令道指连跌四日,欧奢侈品股两连跌,超短期美债收益率涨穿7%

市场担心无法及时达成债务上限协议,6月1日到期的美债收益率涨穿7%,日内涨超100个基点。美联储会议纪要显示官员们对进一步加息存分歧,强调年内不会降息,美股连续两日齐跌,奢侈品股两连跌,AI宠儿英伟达财报利好盘后涨20%,中概指数半年低位。两年期美债收益率涨12个基点,与上逼104的美元指数均创逾两个月最高,日元创十一年半最低,离岸人民币一度失守7.08元至半年低位。黄金徘徊七周新低,伦铜重挫2.5%抹去年内涨幅。

白宫与国会共和党谈判代表称将继续商谈债务上限,矛盾依旧是支出削规模。此前有分析称,至少需要一周时间才能完成协议起草与通过国会投票,令6月1日之前达成协议非常紧张。

美国财长耶伦重申,最早在6月1日时财政部就可能无钱可用,有很大可能在6月初面临财政资金不足,已看到国债发售等金融市场承压的状况,但她认为达成债务上限协议仍是可能的。

美联储5月FOMC会议纪要显示,官员们在是否进一步加息方面存在分歧,强调行动取决于数据的决策模式,以及年内不可能降息。大部分官员认为,通胀前景面临上行风险,近期爆发的信贷条件收紧问题对美国经济增长的下行风险加重,仍预计今年会“轻度”衰退。

同时,新西兰央行如期加息25个基点。备受关注的德国5月Ifo商业景气指数止步六连涨,显示出“明显更加悲观的预期”,制造业出现“特别急剧的下滑”,贸易指标大幅下滑。

英国央行行长贝利称“通胀需更长时间才能回落”,英国4月核心CPI同比增长6.8%,创1992年3月以来最高,令该国6月加息基点板上钉钉。市场押注还需再加息100个基点,两年期英债收益率跃升超20个基点。

美国30年期固定按揭贷款平均利率周二升破7%,创3月初以来最高。上周该利率涨12个基点至6.69%,当周购房按揭贷款申请数下跌4.3%,同比跌30%;房贷再融资申请减少5%,同比跌44%。

道指连跌四日至近两个月最低,银行股指数齐跌2%,中概指数半年最低,奢侈品两连跌

5月24日周三,市场弥漫对债务上限谈判的紧张情绪。美股集体低开,开盘50分钟道指已跌超200点,衡量标普短期波动性的“恐慌指数”VIX升破20,为5月4日以来首次。

午盘后美股持续走低、不断刷新日低。道指最深跌300点或跌0.9%,失守3.3万点整数位,标普500指数最深跌1%,下逼4100点,纳指、纳指100和罗素小盘股均最深跌超1%。

截至收盘,标普大盘连跌两日并接近抹去上周二以来涨幅,道指连跌四日至3月29日以来的近两个月最低,纳指和纳指100均连跌两日至一周新低,分别脱离九个月和13个月高位:

标普500指数收跌30.34点,跌幅0.73%,报4115.24点。道指收跌255.59点,跌幅0.77%,报32799.92点。纳指收跌76.08点,跌幅0.61%,报12484.16点。纳指100跌0.5%,罗素2000小盘股跌1.2%。

道指连跌四日至近两个月最低,罗素小盘股跌超1%

标普11个板块几乎全线收跌,房地产跌超2%,金融、工业、原材料至多跌1.31%,能源板块则涨0.52%且唯一收涨。

明星科技股涨跌不一。“元宇宙”Meta跌0.7%后转涨1%,再创逾15个月最高。苹果跌0.6%后转涨0.2%,止步两日连跌。亚马逊涨1.5%,上逼近七个月最高。微软跌0.5%,进一步失守去年1月来高位。奈飞涨2.5%,止步三日连跌并重新上逼逾13个月新高。谷歌A跌1.4%,从13个月最高连跌两日。特斯拉跌4%后收跌1.5%,从七周新高连跌两日。

芯片股尾盘跌幅收窄。费城半导体指数跌1.7%,下逼3100点至一周新低。AMD抹去逾2%的跌幅,刷新15个月最高,英伟达跌0.5%,从2021年11月来最高连跌四日,英特尔跌近2%,美光科技转涨0.8%。纳微半导体跌近21%,失守去年4月以来的13个月新高。

AI概念股尾盘反弹,C3.ai转涨2.5%, SoundHound.ai转涨近2%,均重新逼近4月3日以来的七周高位。BigBear.ai尾盘跌幅砍半至收跌1.6%,止步两日连涨并脱离一周新高。

消息面上,英伟达一季度营收超预期,盘后涨超20%。Meta启动第三轮裁员,与4月第二轮裁员共裁1万人,去年11月裁员1.1万人。苹果6月全球开发者大会(WWDC)将推出iOS17操作系统。纳微半导体将1000万股增发股票的发行价定在每股8美元,较昨日收盘价下跌15%。

热门中概追跌美股大盘。中概ETF KWEB跌1.6%,CQQQ跌1%,纳斯达克金龙中国指数(HXC)跌超2%至半年新低。纳斯达克100四只成份股中,京东跌超3%,拼多多跌1.6%,百度跌2%,网易跌0.3%。其他个股中,阿里巴巴跌2%,腾讯ADR跌1%,B站跌4%,“造车三傻”中,小鹏汽车跌超12%后收跌超5%,蔚来跌超9%,理想汽车小幅转涨。

消息面上,小鹏汽车一季度营收环比下滑21%、同比跌50%,净亏损超预期扩大,二季度收入指引疲软,二季度交付量或同比跌39%。富途控股涨超1%,一季度营收同比涨52%、净利润翻倍。知乎涨4%,一季度营收9.94亿元高于预期。小米集团ADR跌2%,一季度净利润远超预期,毛利率创新高,入局AI大模型竞赛。

银行股指数齐跌2%,此前连续两日齐创5月1日来最高。行业基准费城证交所KBW银行指数(BKX)跌1.8%,5月4日曾创2020年10月以来最低。KBW纳斯达克地区银行指数(KRX)跌1.9%,5月11日创2020年11月来最低;SPDR标普地区银行ETF(KRE)跌1.8%,5月4日创2020年10月来最低。

“美国四大行”中,摩根大通、美国银行和富国银行均跌约1%,花旗跌3%。重点地区银行中,西太平洋合众银行(PacWest Bancorp)跌超2%,止步两日连涨并脱离5月1日来最高,阿莱恩斯西部银行(Western Alliance Bancorp)跌近3%,盘前涨超2%的First Horizon跌超1%。

消息面上,券商Jefferies将地区银行First Horizon评级上调为“买入”,称该银行拥有一流的资本实力且估值低于同行。花旗计划明年完成分拆墨西哥业务并将其于2025年IPO上市。投资巨头黑石首席执行官苏世民称,黑石正在洽购收购几家美国地区银行的资产和发放的贷款。

其他变动较大的个股包括:

Snowflake一季度业绩好于预期,但下调全年营收和运营利润率指引,股价盘后重挫超过11%。

柯尔百货(Kohl's)涨19%后收涨超7%,接近抹去上周四以来跌幅,一季度意外EPS每股盈利0.13美元,市场预估每股亏损0.42美元,但重申全年净销售额下降2%至4%的指引。

美国休闲服饰品牌Abercrombie & Fitch涨超31%,至三个月最高,一季度意外实现EPS每股盈利,原本预期每股亏损5美分,营收超预期并提升财年指引。

“疫情红利股”、视频会议供应商Zoom再跌4.6%,昨日跌超8%时被“牛市女皇”木头姐旗下多只ETF增持逾1750万美元的股票。Zoom是ARKK第二大持股,今年累跌超7%。

欧股奢侈品巨头两日连跌,世界首富、法国路威酩轩集团(LVMH)所有者阿尔诺身家缩水逾百亿美元。Stoxx欧洲奢侈品10指数昨日跌超4%创15个月最大跌幅,周二跌1.5%至七周新低。

欧股奢侈品巨头两日连跌,昨日创一年最大跌幅

欧股全线深跌约2%,分析称,除了由于美国债务谈判的紧张情绪,还有英国通胀降幅不及预期。

泛欧Stoxx 600指数收跌1.81%,连跌两日至七周新低,所有板块跌超1%,汽车、银行、保险和旅游股跌超2%,欧元区Stoxx 50和富时泛欧绩优300指数连跌三日,意大利银行指数跌近4%。

6月1日到期的国库券收益率涨穿7%,两年期收益率涨12个基点至逾两个月最高

美国6月初到期国库券收益率集体升破6%,其中6月1日到期的现金管理票据收益率涨穿7%,日内整体涨超100个基点,因为谈判僵局令6月初到期的国债面临的逾期兑付风险最大。

6月1日到期的超短期美债收益率涨穿7%

在周五发布美联储最看重指标——4月PCE通胀数据前,对货币政策更敏感的两年期美债收益率最高涨超12个基点并上逼4.40%,持续刷新3月中旬以来的逾两个月高位。10年期基债收益率涨超4个基点并升破3.70%,徘徊昨日所创的逾十周新高。30年期长债收益率持续上逼4%关口。

两年期美债收益率涨12个基点至逾两个月最高,随后冲高回落

欧债收益率盘中触及一个月新高后回落,主要由于经济前景担忧浮现。欧元区基准的10年期德债收益率接近平盘,此前涨超3个点至2.50%,两年期收益率一度涨5个基点至2.87%,均创4月24日来最高。10年期意债收益率一度升至3月9日以来的两个半月最高4.38%。

有分析称,交易员周三增加了对欧洲央行年内加息的押注年末峰值利率约为3.84%,为4月底以来的最高预期。有分析称,通胀居高不下的现实似乎终于被市场重视。

10年期英债收益率尾盘跌超5个基点,盘初超预期火热的通胀数据发布后曾涨超20个基点至4.37%,创去年10月国债危机以来最高;两年期收益率也一度涨超20个基点,涨幅创去年9月以来最大。两年/10年期关键收益率曲线倒挂刷新今年2月以来最深,体现加息预期升温。

油价齐涨2%,连涨三日至三周新高,欧洲天然气跌超5%再创近两年最低

美国石油库存意外锐减,沙特警告做空者“小心”,油价涨2%。WTI 6月原油期货收涨1.43美元,涨幅1.96%,报74.34美元/桶。布伦特7月期货涨1.52美元,涨幅1.98%,报78.36美元/桶。

美油WTI最高涨1.82美元或涨2.5%,一度升破74美元,布伦特最高涨1.82美元或涨2.4%,一度升破78美元,均连涨三日至5月2日以来的三周新高。

油价齐涨2%,连涨三日至三周新高

上周美国EIA原油库存锐减1245万桶,预期为增加200万桶,墨西哥湾沿岸库存降幅创历史最大;同时,精炼油库存降至去年5月来新低,汽油库存超预期减少逾200万桶且连降三周。

ICE英国天然气期货尾盘跌2.6%,欧洲基准的荷兰TTF天然气期货尾盘跌5.6%,持续不足30欧元/兆瓦时,再创2021年6月以来的近两年低位,去年8月26日曾涨至340欧元/兆瓦时。美国7月天然气期货转涨超3%,止步三日连跌并脱离一周低位。

美元指数上逼104至逾两个月最高,日元创十一年半最低,离岸人民币一度失守7.08

加息预期升温叠加一定的避险需求,衡量兑六种主要货币的一篮子美元指数DXY涨0.4%并上逼104关口,连涨三日至3月20日以来的逾两个月新高,5月累涨约2%。

欧元兑美元尝试升破1.08未果,继续徘徊八周低位。英镑兑美元失守1.24并最深跌0.5%,创五周新低。日元兑美元跌穿139关口,创2011年11月底以来最低。新西兰纽元一度涨1%。离岸人民币一度失守7.08元,较上日收盘最深跌164点,刷新六个月低位。

主流加密货币普跌。市值最大的龙头比特币跌超3%并重新失守2.7万美元整数位,第二大的以太坊也跌3%并失守1800美元关口,均创逾两个月新低。

比特币重新失守2.7万美元,至逾两个月新低

黄金连跌三日,现货金价最深跌1%徘徊七周新低,伦铜重挫2.5%抹去年内涨幅

美元和美债收益率连续多日携手走高,令金价连跌三日。COMEX 6月黄金期货收跌0.50%,报1964.60美元/盎司;8月期货收跌0.48%,报1983.10美元/盎司。

现货黄金最深跌近1%并一度失守1960美元整数位,徘徊上周四所创的4月3日以来近七周新低。美股盘前曾升破1980美元,显示存在一定避险需求,但最终被美联储鹰派政策预期打压。

现货金价最深跌1%徘徊七周新低

需求前景引发担忧,伦敦工业基本金属连续三日普跌

全球经济走势的风向标“铜博士”跌200美元或跌2.5%,接连跌穿8100和8000美元两道关口,再创去年11月以来的半年最低。

5月伦铜累跌8%,将创去年6月以来最差表现,1月曾触及七个月最高9550美元。有分析称,LME铜库存增逾1600吨,令现货铜与3个月期货价差负66美元,为1990年代初期以来最深。

伦铝跌1%,下逼2200美元至去年10月来最低。伦锌跌2.5%下逼2300美元,连续多日刷新2020年10月以来的两年半最低。伦镍跌1.5%,失守2.1万美元至去年9月来最低。伦锡跌1.5%,失守2.4万美元至4月11日以来的六周新低。伦铅跌超1%,接近三个月最低。

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